Análisis Técnico de Endesa,S.A.

El 17 de noviembre del 2.015 marcó su máximo histórico en los 20,268€, para iniciar al día siguiente un movimiento bajista que le llevó el pasado 12 de febrero a marcar un mínimo anual en los 15,62€. Este nivel coincide con un soporte que en el año 2.015 fue la base para iniciar movimientos a alza. No obstante, la situación actual es distinta y es que Endesa lleva tres meses envuelta en una tendencia bajista y cuyo desarrollo de máximos y mínimos descendentes pueden comprobarlo en el gráfico adjunto. En estos últimos días hemos asistido a un toma y daca entre alcistas y bajistas, y cuyo campo de juego ha sido los 16€. En la última sesión (22 de febrero) hemos asistido a una jornada donde las compras se han impuesto con autoridad, abriendo la sesión con un hueco alcista. Pero esto no quiere decir que haya que auparse al carro de las compras, para un trader de corto plazo y con un perfil agresivo podría abrir en la sesión de hoy posiciones largas (compras), siempre y cuando el hueco mencionado no sea anulado. Para que esto ocurra el precio debería cerrar por debajo de los 16,145€. Sin embargo un inversor moderado y conservador debería mantenerse fuera de este valor. Si observáramos un gráfico mensual o semanal  la señal bajista del macd es clara y en gráfico diario tenemos una tendencia de corto plazo claramente bajista. Bien es cierto que los osciladores en este espacio temporal están mostrando señal de compra, sobre todo por las subidas de la jornada de hoy pero por el contrario tenemos a la media móvil de 72 sesiones a punto de cortar a la baja la media móvil de 200 sesiones y aunque las medias suelen dar señales tardías van en consonancia con la tendencia bajista actual. Para concluir, si nos fijamos bien en el gráfico, tenemos por un lado un soporte que ha actuado muy bien hasta el momento y a su vez tenemos una línea ascendente (color verde) que une una serie de máximos ascendentes. Esta línea ascendente y una línea horizontal (soporte) nos muestra claramente una estructura chartista que también se puede observar en otros valores del IBEX y me refiero a un patrón de ampliación y ascendente pero no se dejen engañar por el nombre es un patrón bajista, y esto hay que tenerlo muy claro. Endesa viene de una tendencia alcista de largo plazo pero se encuentra inmerso en un patrón de gran envergadura bajista. Así en mi humilde opinión este valor ahora mismo es apto para traders de muy corto plazo. Mientras no tengamos una señal de giro el resto de jugadores deberían permanecer a la espera.

Análisis Técnico de Acciona,S.A.

Se encuentra inmerso en un gran patrón chartista de ampliación y ascendente. Cuyo desarrollo se inició en abril del 2.015, para apreciar este patrón podemos fijarnos en la línea azul ascendente y en la línea roja (soporte) de los 62,40€. También podemos observar este mismo patrón y cuyo desarrollo fue entre los meses de noviembre del 2.015 y enero del 2.016. En este último caso la ruptura bajista fue acertada y es que debo mencionarles que este tipo de patrones son bajistas a pesar de llevar el nombre de “ampliación ascendente” o en inglés “broadening right-angled and ascending”.

La fuerte caída desde los 80€ se detuvo en el soporte de los 62,40€, que tal como pueden comprobar, cada vez que ha sido tanteada el precio ha reaccionado con subidas (cuadrados verdes). Sin embargo, el rebote actual con máximos diarios ascendentes se ha detenido en la zona comprendida entre los 68,5€ y los 70€, a lo cual hay que añadir un volumen que ha ido descendiendo.  No obstante, el macd y el estocástico mantienen su señal de compra, esto podría mantener los ascensos pero con mucha cautela e ir ajustando el stop loss. Aún se mantiene intacta la estructura de máximos y mínimos descendentes, esta situación solo puede cambiar con un máximo por encima de los 72,08€ y si es en cierre diario mayor fiabilidad nos mostrará.  La única pega reside en la resistencia de los 74,90€, cuya fiabilidad se puede comprobar por la figura de varios círculos. Mi recomendación es muy clara estamos ante un rebote y la estructura bajista no ha cambiado, por esto lo mejor es como comentaba anteriormente ajustar el stop loss y así evitar una perdida sustancial de las plusvalías en caso de finalizar el rebote.

Análisis Técnico de Du Pont Co. y Walt Disney Co.

DU PONT (DD)

La formación de un doble suelo sobre los 50,80$ ha sido un revulsivo para frenar la tendencia bajista de corto plazo. Tras la activación del mencionado doble suelo teníamos un objetivo teórico en los 59,69$. Este se alcanzó rápidamente pero aquí se detuvo el rebote, no obstante, sería momentáneo. Lo primero que me interesaba saber era el motivo del frenazo alcista. Por lo que recurrir a trazar los retrocesos de Fibonacci de todo el movimiento bajista desde los 75,71$ hasta los 50,71$ y curiosamente el precio se había detenido en el retroceso del 61,8%. Después de varios intentos por superar dicho retroceso el precio descendió pero una figura de Doji piernas largas hacía intuir que el peligro bajista no existía. Así tras esta pauta candlestick el precio volvía a ascender rompiendo el nivel de retroceso anteriormente citado, y a su vez el cierre de ayer en los 60,6$ dejaba activa un segundo impulso alcista con un objetivo en los 64,64$ y cerrando por encima de la media móvil de 200. Por ende, hay que ser optimistas mientras el precio no cierre por debajo de los 55,94$.

Walt Disney Co. (DIS)

El pasado mes de noviembre volvían a fracasar los alcista como meses antes había ocurrido (Agosto). La zona de resistencia entre los 119,90$ y los 122$ volvía a frenar las ilusiones de los inversores, dando lugar a una nueva tendencia bajista que precipitaría las caídas hasta un mínimo anual en los 86,25$. Rompiendo un nivel de soporte muy fiable como eran los 90$. Sin embargo, esta ruptura venía acompañada de divergencias alcistas en los indicadores macd y estocástico como bien pueden apreciar en el gráfico adjunto. Este hecho a propiciado en estos últimos días un movimiento alcista, conocido como patrón en V. Este patrón alcista suele formarse tras un fuerte movimiento bajista. No obstante, aunque la situación puede parecer muy tentadora para iniciar las compras, deberíamos primero exigir que el citado patrón en V se activara y esto pasa por un cierre diario por encima de los 96,73$. Si esta circunstancia se produce podemos fijar un objetivo teórico en los 107,25$. Así de momento, lo mejor es esperar ese cierre por encima de los 96,73$ pues como pueden apreciar en el gráfico el precio se encuentra con problemas para superar el nivel comentado.

IAG. Gráfico diario. Un gráfico vale más que mil palabras.

Dow Jones Industrial. Gráfico semanal. Un gráfico vale más que mil palabras.

Análisis Técnico de 3M Company, Apple, Boeing y Goldman Sachs.

3M Company (MMM). Gráfico diario. El apoyo en zona de soporte le ha conducido en 9 sesiones de estar en un mínimo de 134,64$ a cerrar este pasado viernes en loa 151$, máximo diario. Importante esta última sesión, pues cerraba un hueco bajista importante. Todo apunta a que alcanzará los 156$ tanteando la directriz bajista de medio plazo. En caso de ruptura de la mencionada directriz puede dirigirse hacia los 168$ o 170$. No obstante, en los 156$ podría ser una zona de recogida de beneficios tras una fuerte subida en vertical.

APPLE Inc. (AAPL). Gráfico diario. Desde octubre del 2.015 se ha movido en una perfecta secuencia bajista, formada por máximos y mínimos decrecientes. Llevando la cotización a los 92$. Este precio fue el mínimo en el 2.015 y desde donde las compras están deteniendo el azote bajista. La situación sigue siendo bajista miremos por donde miremos. Y solo la superación de los 101,54$ podría cambiar el escenario en el más estricto corto plazo.

BOEING Co. (BA). Gráfico diario. Las fuertes caídas iniciadas el 30 de diciembre se han detenido en una zona de soporte importante entre los 115$ y los 118,5$. Dicha zona es muy importante para pensar en una estrategia alcista. Aquí en el 2014 los bajistas se estrellaron en varias ocasiones y en el 2.015 volvió a ser una zona donde las compras aparecieron y condujeron los precios desde los 115$ hasta los 150$ en solo 4 meses. Para mí personalmente será muy importante observar el hueco bajista del 27 de enero. Este podría ser de agotamiento y de ser así Boeing debería de comenzar un rebote. Lo primero que deberíamos exigir a este valor es la anulación del citado hueco bajista, lo cual sería una buena noticia y muy probablemente la cotización alcanzaría los niveles de los 136$. Esto nos deja dos posibilidades de entrar largos. La primera abrir largos apoyándonos en la zona de soporte y esperar alcanzar los 136$ aproximadamente o bien espera una anulación del hueco bajista y esto pasa por un cierre por encima de los 128,15$.

Goldman Sachs Group. (GS). Gráfico diario. Este valor está en una tendencia bajista desde junio del 2.015. Descendiendo desde los 220$ a los 151$ en siete meses. Las caídas se han frenado en una zona de soporte importante entre los 149$ y los 151$. Donde los alcistas han iniciado la compra de papel. Posibilitando un objetivo en los 170$ un nivel de resistencia a tener en cuenta. La posibilidad de un tercer impulso bajista es una posibilidad a tener en cuenta pero de momento manda la lógica y es comprar en soporte y más cuando este se ha demostrado fiable en varias ocasiones. Sin olvidar que las caídas se han detenido en otro nivel a tener en cuenta y me refiero a que si observáramos un gráfico de largo plazo (semanal) podríamos ver como la actual tendencia bajista sería una corrección dentro de una tendencia alcista entre los años 2.012 y 2.015, y deteniéndose en el nivel del 50%. Un argumento a favor para emprender una estrategia alcista.

Dow Jones Industral.

El Dow Jones Industrial nos dejó en cierre semanal una pauta de martillo, en zona de soporte.